آیا قمار نوعی سرمایه گذاری است؟ | تفاوت شرط بندی و سرمایه گذاری

از آنجایی که سرمایه گذاری ذاتا مستلزم ریسک پذیری است، ممکن است از خود بپرسید: آیا قمار نوعی سرمایه گذاری است؟ بنابراین، اگر به سرمایه‌گذاری از طریق یکی از بهترین برنامه‌های سرمایه‌گذاری فکر می‌کنید، این مقاله همه چیزهایی را که باید درباره تفاوت‌ها و شباهت‌های کلیدی بین قمار و سرمایه‌گذاری بدانید، دراختیار شما قرار می دهد.

 موارد کلیدی

• بازده سرمایه گذاری و شانس قمار هر دو به میزان ریسکی که مایل به انجام آن هستید مرتبط هستند.
• کاهش ضرر در قمار نسبت به سرمایه گذاری دشوارتر است.
• قمار در یک دوره زمانی ثابت تنظیم می شود، در حالی که شما می توانید انواع مختلفی از سرمایه گذاری ها را تا زمانی که بخواهید نگه دارید.
• زمانی که به دلیل مزیت خانه قمار می کنید، شانس با شماست، اما زمانی که در مدت زمان طولانی سرمایه گذاری می کنید، احتمال سود بیشتری خواهید داشت.
• سرمایه گذاران و قماربازان می توانند اطلاعات و داده های مربوط به سرمایه گذاری ها و شرط بندی های خود را جمع آوری کنند.
• بازده شما از قمار ثابت است، در حالی که پتانسیل کسب درآمد شما از سرمایه گذاری می تواند نامحدود باشد.

 تعریف سرمایه گذاری

سرمایه‌گذاری اساساً عمل مشارکت دادن پول به سمت نوعی دارایی است که انتظار دارید ارزش آن افزایش یابد، به این امید که از سرمایه‌گذاری خود بازده دریافت کنید. یک روش رایج سرمایه‌گذاری، خرید سهام در یک شرکت فهرست‌شده در بازار سهام و سپس فروش آن‌ها در زمانی که قیمت آن بالاتر از چیزی است که برای آن خریداری شده‌است، یا با کسب سود سهام منظم است. این سهام نشان دهنده مالکیت است، به این معنی که شما از نظر فنی مالک بخشی از شرکت هستید تا زمانی که سهام خود را بفروشید. البته چیزهای دیگری نیز برای سرمایه گذاری وجود دارد، مانند اوراق قرضه و صندوق های قابل معامله در بورس (ETF) و همچنین کالاهایی مانند هنر یا ویسکی. سرمایه گذاری با ریسک همراه است زیرا ارزش سرمایه گذاری شما می تواند بالا و پایین رود. سرمایه گذاران سعی می کنند با روش های مختلف مدیریت ریسک با این ریسک مقابله کنند، مانند داشتن یک سبد دارای تنوع خوب یا ارزیابی اطلاعات مربوط به عملکرد شرکت برای پیش بینی عملکرد آنها در بازارهای سهام.

تعریف قمار

قمار شامل شرط بندی پول برای یک نوع شرط بندی است. در حالی که بسیاری از مردم به صورت تفریحی قمار می کنند، برخی دیگر قماربازان حرفه ای هستند که این کار را برای امرار معاش انجام می دهند. هنوز خطری در قمار وجود دارد و مانند سرمایه گذاری، قمار افراد ریسک را در مقابل پاداش می سنجد. برای برخی قمارها، اطلاعاتی وجود ندارد که بتوانید از آنها برای تأثیرگذاری بر شرط بندی خود استفاده کنید. قمار در بازی‌های کازینو، مانند روی یک ماشین بازی یا روی میز رولت، کاملاً به شانس بستگی دارد. البته، قماربازان می‌توانند درباره چیزهای خاصی مانند شانس برنده شدن در پوکر یا میزان خوب بازی یک تیم ورزشی تحقیق کنند. این می تواند به آنها در هنگام انجام بازی های کارتی خاص یا شرط بندی های ورزشی در مورد نتیجه یک بازی یا مسابقه خاص برتری دهد. پولی که از قمار به دست می آورید اغلب محدود است، بر اساس مقداری که در آن شرط بندی می کنید. به عنوان مثال، اگر 200 پوند شرط بندی کنید، به شما شانس داده می شود و دقیقاً می دانید که در صورت برنده شدن در شرط چقدر درآمد خواهید داشت. در همین حال، می دانید که اگر قمار شما نادرست باشد، 200 پوند از دست خواهید داد. این ممکن است با برخی از انواع دیگر قمار متفاوت باشد، مانند شرط بندی اسپرد، که در آن برد یا باخت شما ممکن است به حاشیه پیروزی/شکست وابسته باشد. همچنین محدودیت زمانی برای شرط بندی وجود دارد زیرا دقیقاً می دانید که این شرط چه زمانی انجام می شود. قمار معمولاً یک بازی با مجموع صفر است، به این معنی که برای اینکه یک نفر برنده شود، شخص دیگری باید ببازد.

تفاوت بین سرمایه گذاری و قمار

از تعاریف بالا، ممکن است متوجه شباهت هایی بین سرمایه گذاری و قمار شده باشید. با این حال، تفاوت ها بیشتر تعریف شده است و مهم است که با ذهنیت قمار وارد سرمایه گذاری نشوید. به خواندن ادامه دهید تا در مورد این تفاوت های سرمایه گذاری و قمار بیشتر بدانید.

• می توانید با سرمایه گذاری یک بیزینس متنوع بسازید

همانطور که گفته شد، سرمایه گذاری با ریسک همراه است، بنابراین سرمایه گذاران اغلب پرتفوی خود را متنوع می کنند تا سعی کنند آن ریسک را گسترش دهند. برای مثال، می‌توانید در شرکت‌هایی در بخش‌های فناوری، انرژی و خرده‌فروشی سرمایه‌گذاری کنید. اگر بخش فناوری عملکرد ضعیفی داشت و سرمایه‌گذاری‌های شما ارزش خود را از دست می‌داد، ممکن است بتوانید آسیب‌های وارد شده به پرتفوی خود را محدود کنید، زیرا سرمایه‌گذاری‌های شما در بخش انرژی و خرده‌فروشی تحت فشارهای مختلف بازار است و بنابراین همچنان می‌تواند قوی باشد. این برخلاف قمار است، که در آن سود شما به یک شرط بندی تکیه می کند و راه های کمتری برای تلاش برای تنوع بخشیدن و گسترش ریسک وجود دارد.

• همه می توانند با سرمایه گذاری سود خوبی داشته باشند

زمانی که شرکت ها عملکرد خوبی داشته باشند، قیمت سهام آن شرکت ها افزایش می یابد. این بدان معناست که هرکسی که در آن شرکت سهام دارد می تواند از افزایش بهره مند شود، نه فقط “برنده”. با این حال، قمار یک بازی با مجموع صفر است، به این معنی که یک برنده و یک بازنده وجود دارد. به عنوان مثال، شرط بندی و برنده شدن روی یک اسب برای برنده شدن در مسابقه به این معنی است که اسب دیگری باید ببازد.

• می توانید قبل از سرمایه گذاری ریسک ها را بسنجید و ارزیابی کنید

روشی کاملاً بی‌خطر برای نفی ریسک با سرمایه‌گذاری وجود ندارد، اما راه‌هایی وجود دارد که افراد می‌توانند ریسک‌های گفته شده را قبل از سرمایه‌گذاری سنجیده و ارزیابی کنند تا تأثیر منفی بر آن‌ها نداشته باشد. شرکت ها اطلاعاتی در مورد عملکرد خود ارائه می دهند، مانند درآمد خود و غیره. سپس سرمایه‌گذاران می‌توانند از این اطلاعات برای پیش‌بینی چگونگی تأثیرگذاری بر بازارهای مالی و افزایش ارزش سرمایه‌گذاری‌هایشان استفاده کنند. شما کمتر قادر به انجام این کار با بسیاری از انواع قمار هستید، زیرا بیشتر بر اساس شانس است. به عنوان مثال، نمی توانید پیش بینی کنید که یک توپ روی چرخ رولت کجا فرود می آید. چند استثنا در این مورد وجود دارد، مانند بازی با ورق یا شرط بندی ورزشی. در یک مسابقه ورزشی خاص، می توانید سعی کنید و پیش بینی کنید که کدام تیم به عنوان مثال، اگر خوب بازی کرده باشد یا به تازگی با یک بازیکن خوب جدید قرارداد بسته است، احتمال بیشتری برای برنده شدن دارد. با این حال، هنوز هم تا حدی بر اساس شانس است، زیرا هرگز نمی‌دانید که آنها در روز چگونه عمل خواهند کرد.

سرمایه گذاری برای نگهداری بلندمدت سرمایه مناسب تر است

اگر به عملکرد تاریخی صندوق ها یا سهام شرکت نگاه کنید، خواهید دید که ارزش آنها معمولاً در دوره های زمانی طولانی افزایش می یابد. این باعث می‌شود سرمایه‌گذاری برای نگهداری بلندمدت، به‌ویژه طی سال‌های طولانی، بسیار مناسب‌تر باشد. با سرمایه گذاری های زیاد، محدودیتی برای مدت زمانی که می توانید آنها را نگه دارید وجود ندارد. به عنوان مثال، زمانی که می خواهید سهام خود را بفروشید، می توانید هر زمان که بخواهید این تصمیم را بگیرید. این یک تفاوت عمده با قمار است، که در آن شرط شما یک دوره زمانی ثابت دارد، پس از آن یا برنده می شوید یا می بازید. البته، برخی از سرمایه‌گذاری‌ها وجود دارند که شرایط ثابتی برای آن‌ها دارند. به عنوان مثال، اوراق قرضه دارای یک تاریخ سررسید هستند که محدودیت زمانی ثابتی را برای سرمایه گذاری شما تعیین می کند.

 هیچ محدودیتی برای سودی که به طور بالقوه می توانید از یک سرمایه گذاری به دست آورید وجود ندارد

قبلاً در این مقاله به این موضوع پرداخته شده است، اما وقتی سرمایه گذاری می کنید از نظر تئوری محدودیتی برای مقدار پولی که می توانید بدست آورید وجود ندارد. برای مثال، اگر 100 پوند در یک شرکت سرمایه گذاری کرده باشید و ارزش شرکت مدام افزایش یابد، ارزش سهام شما نیز افزایش می یابد. با این حال، وقتی قمار می‌کنید، دقیقاً به شما گفته می‌شود که اگر شرط خود را برنده شوید، چقدر درآمد خواهید داشت. اگر در یک بازی فوتبال 100 پوند شرط بندی کرده باشید و شرط بازدهی 500 پوندی داشته باشد، این دقیقاً چقدر سود خواهید داشت و نه بیشتر. تنها شباهت بین سرمایه گذاری و قمار در این مورد ضرر است. یک شرکت ممکن است سقوط کند و شما می توانید کل سرمایه خود را از دست بدهید، دقیقاً مانند زمانی که یک شرط بندی را باخته اید.

برای ورود به بهترین کازینو های ایرانی برای قمار قانونی کلیک کنید

 شانس بیشتر

در مورد قمار اغلب عبارتی وجود دارد که می گوید: “خانه همیشه برنده است”. این به لبه خانه مربوط می شود – سود ناخالص شرکت های شرط بندی انتظار دارند از هر بازی به دست آورند. یک مثال خوب “0” روی چرخ رولت است که نه قرمز است و نه سیاه. شانس معمولا به نفع شرکت شرط بندی کج می شود. از بازی به بازی و شرط بندی به شرط دیگر متفاوت است، اما معمولاً احتمال باخت شما بیشتر از برنده شدن است. این امر به ویژه زمانی اتفاق می‌افتد که شما برای مدت زمان طولانی‌تری قمار می‌کنید، زیرا هر چه بیشتر بازی کنید، احتمال باخت شما بیشتر می‌شود. به همین دلیل است که کازینوهای معروف لاس وگاس فاقد ساعت هستند. در پایان روز، قمار معمولا یک بازی شانسی است که برای سرگرمی ساخته شده است، نه یک راه جدی برای کسب درآمد. در همین حال، سرمایه گذاری می تواند به طور بالقوه راهی موثر برای ایجاد ثروت برای آینده شما باشد.

 روش های سرمایه گذاری مانند قمار است

البته، هم قمار و هم سرمایه‌گذاری شامل پرداخت پول برای چیزی است که ریسک دارد، بنابراین شباهت‌های مشخصی بین این دو وجود دارد. برای کشف این شباهت ها به ادامه مطلب بروید.

• هنوز یک عنصر غیرقابل پیش بینی در سرمایه گذاری وجود دارد، بسیار شبیه به قمار

در حالی که راه‌هایی وجود دارد که سرمایه‌گذاران می‌توانند پیش‌بینی کنند که بازار چگونه حرکت می‌کند، هنوز عواملی وجود دارند که هیچ‌کس نمی‌تواند آن‌ها را در نظر بگیرد، مهم نیست چقدر اطلاعات جمع‌آوری شده است. برای مثال، کووید یک رویداد کاملاً غیرقابل پیش‌بینی بود که نوسانات جدی بازار را ایجاد کرد. قمار بسیار شبیه به این است. حتی اگر به دقت درباره یک قمار تحقیق کرده باشید، باز هم عوامل زیادی در بازی وجود دارد که مطمئن باشید یک شرط قرار است چگونه پیش برود. حتی اگر شانس به نفع شما بود، باز هم احتمال باخت وجود دارد.

• هنگام سرمایه گذاری و قمار، پول شما در معرض خطر است

نکته اصلی این است که هیچ شکلی از سرمایه گذاری که کاملاً بدون ریسک باشد وجود ندارد. این در مورد قمار نیز صدق می کند، بنابراین می توانید ببینید که چرا آنها در اصل، در این مورد بسیار شبیه هستند. از دست دادن پول حاصل از سرمایه گذاری کاملاً ممکن است، درست مانند زمان قمار. در نهایت، هر دو به نسبت ریسک به پاداش می رسند.

• مانند قمار، سرمایه گذاری نیز می تواند هیجان انگیز باشد

برای برخی، کشش سرمایه گذاری عجله و هیجان کسب سود از یک سرمایه گذاری هوشمند است. هر کسی که قمار کرده باشد می داند که همین عجله در قمار و تصور برنده شدن بزرگ وجود دارد. در حالی که شما نباید با سرمایه گذاری مانند قمار رفتار کنید، بدون شک همان هیجانی وجود دارد که به همراه دارد.

• راه هایی برای سرمایه گذاری وجود دارد که مانند قمار رفتار می کند

برخی از انواع تجارت و سرمایه گذاری حتی به طور مستقیم بازتاب قمار است. به عنوان مثال، CFD ها و سایر انواع معاملات مشتقه، بسیار شبیه به قمار بازار سهام هستند، زیرا شما به جای سرمایه گذاری در عملکرد بلندمدت، برای افزایش یا کاهش ارزش یک شرکت سرمایه گذاری می کنید. برخلاف سایر شکل‌های سرمایه‌گذاری، این از نظر فنی قمار است، زیرا شما به جای خرید سهم شرکت از بازار سهام، یک نتیجه کوتاه‌مدت را پیش‌بینی می‌کنید. به خاطر داشته باشید که تجارت CFD یک استراتژی با ریسک بالا است. اکثر حساب‌های سرمایه‌گذار خرد هنگام معامله CFD پول از دست می‌دهند.

نکات مهم درمورد سرمایه گذاری و قمار

سرمایه گذاری در بورس با ریسک های ذاتی همراه است. در واقع، به دلیل ماهیت بالا و پایین بازار به عنوان یک کل، می توان سرمایه گذاری را معادل قمار دانست. با این حال، این کاملاً آنقدر که به نظر می رسد درست نیست. در حالی که تلاش برای افزایش مقدار پول شما، از سرمایه گذاری گرفته تا قمار یا حتی ایجاد یک کسب و کار، ریسک دارد، سرمایه گذاری معمولاً از طریق تجزیه و تحلیل آگاهانه انجام می شود، در حالی که قمار، در پایان روز، کاملاً شانسی است. اگر به دنبال شروع سرمایه گذاری یا بهبود بازده خود هستید، با یک مشاور مالی همکاری کنید که می تواند در این فرآیند به شما کمک کند.

• ریسک در سرمایه گذاری

سرمایه گذاری به سرمایه گذاری در انواع مختلف دارایی ها با هدف افزایش ارزش دارایی های شما اشاره دارد. سپس، در نهایت آنها را برای یک سود ایده آل می فروشید. خرید سهام یکی از رایج ترین شکل های سرمایه گذاری است. در حالی که بسیاری از مردم با شک و تردید به بازار نگاه می کنند، در واقع ثابت شده است که یکی از بهترین سرمایه گذاری های بلندمدت زمانی است که به درستی به آن برخورد کنید. سرمایه گذاری در بازار سهام بدون ریسک نیست، به خصوص اگر رویکرد کوتاه مدت بیشتری داشته باشید. این بیشتر همان نوع پیامی است که بازار از بسیاری از بازیگران اصلی رسانه دریافت می کند. هنگامی که بازار به طور ناگهانی سقوط می کند، داستان این که چه زمانی یا چگونه می تواند دوباره بازگردد، مردم را علاقه مند می کند. این باعث می‌شود بسیاری احساس کنند که این یک پیشنهاد مخاطره‌آمیز است، زیرا مهم نیست در چه چیزی سرمایه‌گذاری می‌کنید، ارزش آن در طول زمان در نوسان است. ریسک بازار رخ می دهد و از تغییرات قیمت سهام، نرخ ارز، قیمت کالاها، افزایش و کاهش نرخ بهره، تورم و غیره ناشی می شود. در هر روز، بازار سهام می تواند بالا یا پایین برود. اگر با یک ذهنیت قمار سرمایه گذاری می کنید و سعی می کنید بازار را برای یک برد بزرگ کوتاه مدت زمان بندی کنید، در واقع ریسک می تواند بسیار زیاد باشد. با این حال، سرمایه گذاری که بالاترین میانگین نرخ بازده را ارائه کرده است، بازار سهام بوده است، که باعث می شود یک استراتژی سرمایه گذاری بلندمدت از لحاظ تاریخی ایمن تر از سایرین باشد.

• ریسک در قمار

وقتی قمار می‌کنید، چیزی را در معرض خطر قرار می‌دهید تا از آن خطر چیزی بسازید. قمار عبارت است از قرار دادن پول در یک بازی یا فعالیت دیگری که نتیجه نامشخصی دارد و به شدت به شانس متکی است. با برخی از انواع قمار، نوعی مدیریت ریسک وجود دارد که در آن شانس به نفع شما کاهش می یابد. با این حال، بازی‌های قمار با درصد بیشتری در مقایسه با فرصت برنده شدن، از دست می‌دهید. قمار فقط مربوط به بازی های سنتی مانند پوکر یا ماشین های اسلات نیست. مردم در واقع به طور منظم در شرط بندی های ورزشی یا بازی در لاتاری شرکت می کنند. در این نوع قمار، افراد با افراد دیگر شرط می‌بندند، زیرا شانس و پرداخت‌های بالقوه بر اساس تعداد افرادی که بازی می‌کنند تعیین می‌شود. هرچه تعداد افراد بیشتری بازی کنند، ریسک باخت بیشتری در انتظار شماست، اما ممکن است پرداخت بالقوه بالاتر باشد. قمار مخاطره آمیز است زیرا احتمالات بر علیه شما انباشته شده است. احتمال اینکه شما پول خود را از دست بدهید بیشتر از احتمال این است که بیشتر از مقدار پولی که شرط بندی می کنید درآمد کسب کنید.

 تفاوت های کلیدی سرمایه گذاری و قمار

اکنون که ریسک سرمایه گذاری و قمار را که بزرگترین تفاوت بین این دو است، درک می کنیم، بیایید به سایر تفاوت های عمده بین آنها بپردازیم. تمایزاتی که باید از آنها آگاه باشید شامل موارد زیر است:

• سرمایه گذاری راه هایی را برای کاهش زیان های احتمالی فراهم می کند

با سرمایه گذاری، می توانید پول خود را به طور همزمان در انواع مختلف سرمایه گذاری قرار دهید که سطح منحصر به فردی از ریسک را فراهم می کند. حتی اگر سهام پرریسکی می‌خرید، می‌توانید این ریسک را با قرار دادن پول در سرمایه‌گذاری‌های مطمئن‌تر مانند اوراق قرضه دولتی، جایی که سرمایه اصلی شما محافظت می‌شود، جبران کنید. با قمار، شما برای یک رویداد پول می گذارید و یا با پولی که ریسک کرده اید فوراً به دست می آورید یا آن را از دست می دهید.

• هنگام سرمایه گذاری می توانید تصمیمات آگاهانه تری بگیرید

با قمار، شما در مواردی که می توانید قبل از به خطر انداختن پول خود تحقیق و درک کنید بسیار محدود هستید. در واقع، بسیاری از بازی‌ها فقط بازی‌های شانسی هستند و چیزی برای تجزیه و تحلیل وجود ندارد. قماربازان حرفه‌ای می‌توانند بازی‌هایی را انجام دهند که به آنها شانس بیشتری برای موفقیت در هنگام بازی با شانس‌های کارت یا بازی کردن شانس‌هایی که شخص دیگری در بازی انجام خواهد داد، انجام دهد، اما هنوز هم بسیار محدود است. از سوی دیگر، سرمایه گذاری در بازار سهام، داده های تاریخی زیادی را به ارمغان می آورد که می توانید از آنها برای تصمیم گیری خود استفاده کنید. به عنوان مثال، می‌توانید به عملکرد تاریخی صنایع یا عملکرد سهامی که می‌خواهید بخرید در سه ماه، یک سال، پنج سال یا بیشتر نگاه کنید. همچنین می توانید ریسک را تجزیه و تحلیل کنید تا از احتمال موفقیت هر سرمایه گذاری قبل از ریسک کردن هر چیزی مطلع شوید.

• می توانید از افراد حرفه ای برای محافظت از دارایی های سرمایه گذاری خود استفاده کنید

با قمار، شما به تنهایی تصمیم می گیرید که چه کاری انجام دهید و با چه مقدار پول آن را انجام دهید. با این حال، با سرمایه گذاری می توانید افراد حرفه ای مانند مشاوران مالی را استخدام کنید که در سرمایه گذاری در انواع خاصی از دارایی ها یا استفاده از استراتژی های خاص با تجربه هستند. آنها درک می کنند که برای کمک به شما در دستیابی به اهداف مالی خود، روی چه چیزی سرمایه گذاری کنند و می توانند برای هر نیازی که دارید، یک سبد سرمایه گذاری ایجاد کنند. آن‌ها می‌دانند چه وجوهی می‌توانند موفق باشند یا چگونه سرمایه‌گذاری شما را در سهام پرریسک با اوراق قرضه یا کالاها محافظت کنند. این یک راه بسیار مطمئن تر برای به خطر انداختن پول خود به امید سود است.

• قمار زمان کمتری برای ارائه نتیجه می گیرد

با قمار، یا برنده می‌شوید یا نمی‌گیرید، و این خیلی آنی اتفاق می‌افتد. به محض اینکه بازی یا رویداد اتفاق می افتد، می دانید که برنده شده اید یا از دست داده اید. این کاملا برعکس سرمایه گذاری در بازار سهام است. برای سرمایه‌گذاران، معمولاً سال‌ها یا حتی دهه‌ها طول می‌کشد تا پاداش‌های مالی مورد نظر شما را به دست آورند. بازار ممکن است شاهد فراز و نشیب باشد و ممکن است گاهی اوقات احساس کنید که “باخته” هستید، اما از نظر تاریخی همیشه بازگشت کرده است و به سرمایه گذاران توانایی ایجاد ثروت در یک دوره زمانی طولانی را می دهد.

 درک بازده های تعدیل شده با ریسک

هنگام ارزیابی بازدهی بالقوه هر چیزی که قرار است پول خود را در آن سرمایه گذاری کنید، مهم است که بدانید پس از در نظر گرفتن ریسک، عملکرد بالقوه چیست. ریسک اساساً احتمال ضرر است که با درجه بالقوه آن زیان وزن می شود. در یک سرمایه گذاری، شما معمولاً داده های تاریخی برای مقایسه بازده مورد انتظار آن با ریسک مربوط به آن دارید. به این بازده تعدیل شده ریسک می گویند. راه های مختلفی برای تجزیه و تحلیل بازده بالقوه تعدیل شده با ریسک سرمایه گذاری وجود دارد. دو روش اصلی برای محاسبه آن به شرح زیر است:

• نسبت Treynor: این نسبت به عنوان نسبت پاداش به نوسان نیز شناخته می شود. این نسبت محاسبه می کند که برای هر واحد ریسکی که پرتفوی شما می گیرد چقدر مازاد تولید می شود. با کم کردن نرخ بدون ریسک از بازده پرتفوی و سپس تقسیم آن عدد بر بتای پرتفوی محاسبه می شود. این به شما کمک می کند تا متوجه شوید که پورتفوی شما در مقایسه با ریسکی که متحمل شده است چقدر درآمد داشته است.
• نسبت شارپ: این نسبت میانگین بازدهی است که بیش از نرخ بدون ریسک به ازای هر واحد ریسک کل، یا نوسانات دارایی ها به دست می آید. این با کم کردن نرخ بدون ریسک از بازده پرتفوی شما و تقسیم آن عدد بر انحراف استاندارد بازده اضافی پرتفوی محاسبه می شود. در حالی که هر دوی اینها می تواند به سرمایه گذار کمک کند تا سود بالقوه را حتی با ریسکی که متحمل می شود محاسبه کند، تعیین آن به تنهایی می تواند دشوار باشد. سرمایه گذاری در بازار سهام شما را قادر می سازد از متخصصانی که سال ها صرف رشد سبد سرمایه گذاری دیگران کرده اند کمک بگیرید و آنها می توانند این محاسبات و بازده بالقوه را برای شما فراهم کنند.

نکات مهم درباره ی سرمایه گذاری

• در حالی که سرمایه گذاری یک فرصت عالی برای ایجاد ثروت است، ایجاد یک برنامه مالی و انتخاب دارایی های مناسب می تواند دشوار باشد. اینجاست که یک مشاور مالی می تواند کمک کند. پیدا کردن یک مشاور مالی واجد شرایط لازم نیست سخت باشد. ابزار رایگان SmartAsset شما را با حداکثر سه مشاور مالی که در منطقه شما خدمت می‌کنند مطابقت می‌دهد، و می‌توانید بدون هیچ هزینه‌ای با مشاوران خود مصاحبه کنید تا تصمیم بگیرید کدام یک برای شما مناسب است. اگر آماده هستید مشاوری پیدا کنید که بتواند به شما در دستیابی به اهداف مالی شما کمک کند، همین الان شروع کنید.
• می توانید از یک ماشین حساب تخصیص دارایی برای مشاهده تفکیک بالقوه پورتفولیو بر اساس نمایه ریسکی که انتخاب می کنید استفاده کنید. این می تواند به شما کمک کند تا تعیین کنید چگونه می توانید با خیال راحت در دارایی های مناسب سرمایه گذاری کنید تا به روشی که نیاز دارید، ثروت بسازید.

در بازار سهام وقتی نوبت به بازار سهام می‌رسد، مرز باریکی بین قمار و سرمایه‌گذاری وجود دارد. گاهی اوقات تشخیص این دو از هم سخت است. هر دوی این استراتژی ها سعی در کسب درآمد در بازار دارند و تفاوت ها می توانند آنقدر ظریف باشند که مورد توجه قرار نگیرند. چه زمانی قمار و چه زمانی سرمایه گذاری می شود؟ تفاوت در چیست؟

زمان آن است که به تفاوت های اصلی بین این دو استراتژی و اینکه چگونه می توانید خود را برای موفقیت در سرمایه گذاری بلندمدت آماده کنید، بپردازید.

سرمایه گذاری فرآیند قرار دادن منابع در چیزی با پیش بینی بازده آینده است. به طور معمول، این شامل سرمایه گذاری در شرکت ها یا دارایی ها با این انتظار است که ارزش آنها را افزایش دهند، درآمد ایجاد کنند یا هر دو هدف را محقق کنند. در مقابل، قمار شامل شرط بندی برای پتانسیل رسیدن به نتیجه دلخواه است. برای اینکه قمار هم باشد، لازم نیست شرط‌ها علیه شما انباشته شوند. حتی شرطی که به شدت به نفع شما باشد، شرطی است که برای رسیدن به نتیجه یک بازی شانسی انجام می دهید.

طبق تعریف، قمار و سرمایه گذاری کاملاً متفاوت هستند. با این حال، وقتی به استراتژی هایی مانند خرید سهام تکی فکر می کنید، خطوط ممکن است مبهم شوند. به هر حال، اگر اطلاع از نتیجه نهایی غیرممکن باشد، آیا سرمایه گذاری در شرکت ها نوعی قمار نیست؟ خوب، تفاوت های کلیدی بین استراتژی های سرمایه گذاری و قمار خالص وجود دارد، پس بیایید آنها را بررسی کنیم.

نگهداری بلند مدت در مقابل کوتاه مدت

یکی از واضح‌ترین تفاوت‌های بین قمار و سرمایه‌گذاری، بازه زمانی است که معمولاً با هر یک از این رویکردها درگیر است:

• سرمایه گذاری به معنای صبور بودن و جستجوی بازده ثابت در دراز مدت است

تمرکز بر خرید سهامی است که در طی چند سال بهترین عملکرد را داشته باشند. سرمایه‌گذار می‌خواهد پرتفویی پر از چنین سهامی داشته باشد، زیرا می‌داند که عرشه در درازمدت به نفع او انباشته شده است. نزول‌ها چه در خود سهام و چه در بازار کلی، استراتژی سرمایه‌گذار را تغییر نمی‌دهند، زیرا بازده واقعی طی سال‌های متمادی پخش می‌شود.

• قمار بیشتر یک تمرکز کوتاه مدت است

به دنبال بازدهی فوری و بالا است، اما اغلب به دلیل نوسانات بازار با عکس آن روبرو می شود. به همین دلیل، قمار اغلب بیشتر یک استراتژی تجارت درون و برون است، نوعی که برای سرمایه گذاران سخت است. به دلیل تعداد بالای معاملات، قمار شامل پرداخت بیشتر به شکل کارمزد تراکنش است، چیزی که سرمایه‌گذاری به دنبال اجتناب از آن است.

• خرید جریان نقدی یا افزایش قیمت سرمایه گذاری

با ایجاد جریان های نقدی مرتبط است. این تمرکز بر سود سهام و شرکت هایی است که سابقه طولانی نه تنها در پرداخت آنها به طور مداوم، بلکه همچنین در افزایش منظم آنها دارند. با افزایش سود سهام، سهام پایه با ارزش تر می شود. سهام نه تنها درآمد منظمی را ایجاد می کند، بلکه افزایش سرمایه را نیز برای سهام فراهم می کند. سرمایه گذار برنده هر دو درآمد فوری و رشد بلندمدت است. به دلیل سود تقسیمی و احتمال سودهای بیشتر در آینده، سرمایه گذار سهام خود را حفظ خواهد کرد حتی اگر قیمت کاهش یابد. قمار معمولاً بازی بر روی افزایش کوتاه مدت قیمت است، نه سود سهام یا افزایش بلندمدت. قمارباز علاقه مند به فروش با قیمت بالاتر است و تنها تا زمانی که قیمت آن افزایش می یابد، آن را نگه می دارد. اگر افزایش قیمت متوقف شود، قمارباز سهام را می فروشد و به دنبال چشم انداز بهتر می گردد.

• شرط بندی روی روند، نه سهام

اساسی ترین قانون سرمایه گذاری این است که کم بخرید، بالا بفروشید. اگر سرمایه گذاری می کنید، این توصیه را جدی می گیرید. شما به دنبال خرید سهام در زمانی هستید که یا خود سهام یا کل بازار در یک نقطه پایین یا نزدیک به آن است. به همین دلیل، ممکن است ترجیح دهید خریدار در بازارهای پایین (“تغذیه کننده پایین”) باشید یا سهامی را بخرید که با بازار عمومی خارج است. هر دو فرصت هایی را برای خرید سهام کم ارزش ارائه می دهند. اگر قمار می کنید، احتمال زیادی وجود دارد که بر اساس گرایش ها خرید کنید. این بدان معناست که ممکن است حتی در بازارهای رو به رشد نیز خریدار باشید، یا ممکن است در درجه اول بر روی سهام داغ روز تمرکز کنید. شما در حال خرید بر روی روند فعلی هستید و شرط بندی می کنید که این روند برای مدت طولانی در همان جهت ادامه خواهد داشت که بتوانید درآمد کسب کنید و ادامه دهید. نمونه‌های زیادی را در سال‌های اخیر دیده‌ایم، که دنبال‌کنندگان روند به دنبال ارزهای دیجیتال، DeFi، NFT و متاورس هستند. و در حالی که برخی از سرمایه‌گذاران می‌توانند به آن ضربه بزرگی بزنند و دوج‌کوین را به ماه برسانند، بسیاری دیگر این کیف را در دست دارند. این ریسک سرمایه گذاری بر اساس روندها و نه مبانی سرمایه گذاری است که در حال حاضر به آن خواهم پرداخت.

اهمیت اصول سرمایه گذاری

با معیارهای ارزش گذاری، مانند نسبت قیمت به درآمد (P/E) و ارزش دفتری مرتبط است. سرمایه گذار همچنین نگران موقعیت یک شرکت در صنعت خود، رقابت پذیری خطوط تولید آن و همچنین محصولات و خدمات جدید در حال توسعه خواهد بود. سرمایه گذاری همچنین مستلزم بررسی دقیق تیم مدیریت شرکت و تجربه و سبک مدیریت آن است. پس از بررسی دقیق یک شرکت، سرمایه‌گذاران ارزشی ممکن است تصمیم به سرمایه‌گذاری بگیرند، اگر سهام مورد نظر کمتر از ارزش ذاتی آن معامله می‌شود. قمار ممکن است عمدتاً شامل نادیده گرفتن اصول بنیادی باشد، با این فرض که اگر سهامی خوب عمل کند، اصول بنیادی باید درست باشد. قمار همچنین ممکن است به دنبال سوء استفاده از گمانه زنی های بالقوه خاص، مانند تصاحب نامزدها باشد. قمارباز ممکن است به طور خاص به دنبال سهام شرکت هایی باشد که اهداف احتمالی خرید در نظر گرفته می شوند. در حالی که در صورت اجرا می تواند سودآور باشد، بازی معمولاً به محض وقوع تصاحب تمام می شود و پس از آن سهام فروخته می شود. قمارباز هرگز سهام را به خاطر پتانسیل بلندمدتش نخرید، بلکه بر اساس انتظار نتیجه یک رویداد واحد بود.

تنوع به عنوان یک خط تقسیم

از آنجایی که سرمایه گذاری بیشتر به اصول و بلندمدت مربوط می شود، معمولاً شامل تنوع بخشی به بخش های مختلف سهام و طبقات دارایی است. پرتفوی سرمایه گذار معمولاً شامل ترکیبی از سهام، اوراق قرضه و وجه نقد است که سهم آن در بخش های مختلف از جمله رشد، بازارهای نوظهور، فناوری و منابع طبیعی پراکنده شده است. سرمایه‌گذاری در مورد ساخت ترکیبی از دارایی‌هایی است که احتمالاً طی دهه‌ها رشد خواهند کرد. بسیاری از سرمایه گذاران نیز برای تنوع بیشتر به کلاس های دارایی جایگزین می پردازند. این می تواند به معنای سرمایه گذاری در املاک و مستغلات، کالاها یا حتی ایده های سوداگرانه تر مانند آثار هنری یا شراب باشد. اما سرمایه‌گذاری‌های سفته‌بازی تا زمانی که بخشی از یک استراتژی کلی برای ایجاد یک پرتفوی متنوع باشند، به‌طور خودکار یک قمار نیستند. و بسیاری از دارایی‌های جایگزین اغلب پوشش‌های تورمی عالی هستند، بنابراین استدلالی برای داشتن برخی از دارایی‌ها در سبد شما وجود دارد. قمار معمولاً روی تعقیب بازده متمرکز است. پول قمارباز معمولاً در بهترین سرمایه گذاری در حال حاضر گره خورده است. این به این معنا نیست که یک قمارباز اصلاً تنوع ایجاد نمی کند، بلکه بیشتر احتمال دارد که مجموعه خود را با بهترین بازیگران بارگذاری کند. به عنوان مثال، اگر سهام انرژی عملکرد خوبی داشته باشد، او ممکن است 70 یا 80 درصد پول خود را تنها در آن بخش داشته باشد. این یک استراتژی است که می تواند در حالی که روند در حال حرکت است، به خوبی نتیجه دهد. اما وقتی متوقف می شود، قمارباز معمولاً همه آن را پس می دهد و بیشتر.

خط پایین در پایان روز

برخی از مردم آن را با سرمایه گذاری ثروتمند می کنند و برخی دیگر با قمار. اما در Investor Junkie، ما اعتقاد راسخ داریم که اگر به سرمایه‌گذاری بلندمدت و ساده نگاه داشتن چیزها پایبند باشید، شانس بهتر به نفع شما خواهد بود. همانطور که گفته شد، سرمایه گذاری در روندها یا کلاس های دارایی جایگزین برای مخلوط کردن همه چیز مشکلی ندارد. اما نکته اصلی این است که سرمایه گذاران کوشا تکالیف خود را انجام می دهند، اهداف خود را می شناسند و بر اساس آن عمل می کنند. علاوه بر این، این روزها سرمایه گذاری آسان تر از همیشه است، بنابراین علم موشکی نیست. باز کردن یک حساب کاربری با یک کارگزار آنلاین و هزینه دلاری که به طور میانگین وارد بازار می شود نیز بسیار ساده تر از زمان بندی بیت کوین یا روند داغ بعدی به نظر می رسد. به طور کلی، سرمایه گذاری در حوزه ای مشابه قمار نیست. سرمایه گذاری در واقع راه های زیادی برای تصمیم گیری ایمن تر و آگاهانه تر از قمار ارائه می دهد. سرمایه گذاری در بازار سهام در طول زمان ثابت کرده است که مکان بسیار امن تری برای قرار دادن پول شما نسبت به قمار است. با این حال، هر دو خطرات خاص خود را دارند که باید قبل از شرکت در هر یک از آنها در نظر بگیرید. با این حال، به خاطر داشته باشید که می‌توانید افراد حرفه‌ای را استخدام کنید تا در این مسیر به شما کمک کنند تا از طریق سرمایه‌گذاری ثروت خود را افزایش دهید.